這棵獨(dú)苗“又”爆瀕臨停產(chǎn)：夏普10代線何去何從

    進(jìn)入7月份，全球液晶面板市場(chǎng)的“壓力”點(diǎn)位正在從“大降價(jià)”和“面板廠主動(dòng)限產(chǎn)穩(wěn)價(jià)”，轉(zhuǎn)向“大廠砍單、面板廠被動(dòng)去產(chǎn)能”的新階段。

    對(duì)此，大屏君最想說的是：不同地區(qū)和世代線的面板廠成本并不一樣。因此砍單潮，不同于主動(dòng)限產(chǎn)，必然是一個(gè)“被動(dòng)接受優(yōu)勝略汰”的過程——這不，已經(jīng)有媒體報(bào)道“鴻海集團(tuán)高層下達(dá)指示，要求將夏普在日本的10代廠投片量大幅下調(diào)，每天僅投入極少量的玻璃”——產(chǎn)能維持接近停產(chǎn)水平1-2個(gè)月！

    夏普10代線，天之驕子與命運(yùn)多艱

    2007年，夏普提出了10代線面板廠計(jì)劃。這是一個(gè)液晶面板行業(yè)8代線還沒有普及的時(shí)代。大屏君依稀記得，當(dāng)時(shí)行業(yè)討論較多的是10代線會(huì)帶來52英寸TV的經(jīng)濟(jì)生產(chǎn)和42英寸的產(chǎn)能爆發(fā)——而用今天的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)看，這些都屬于“小尺寸”。

    2008年開工、2009年10月投產(chǎn)，夏普10代線作為一條“技術(shù)上完全領(lǐng)先、主要設(shè)備全部需要定制化改造乃至重新開發(fā)”的液晶面板線，見證了“夏普液晶之父”真正的實(shí)力。但是，這條線的投產(chǎn)也是夏普“噩夢(mèng)”的開始。

    2007到2010年，正式美國(guó)次貸危機(jī)演化為經(jīng)濟(jì)危機(jī)，進(jìn)入救市階段的時(shí)期；此后歐洲又爆發(fā)了歐債危機(jī)——兩者影響了全球彩電消費(fèi)市場(chǎng)的發(fā)展，尤其是對(duì)高端、高價(jià)大尺寸產(chǎn)品增長(zhǎng)不利。加上三星等代表的韓臺(tái)企業(yè)，在8.5代線上的大手筆投入，其帶給夏普10代線主流TV尺寸線上“成本競(jìng)爭(zhēng)力”等方面的挑戰(zhàn)——這導(dǎo)致夏普10代線開工率一度只能維持50%上下、設(shè)備折舊卻需要照常進(jìn)行……

    “天時(shí)地利都不具有，只剩下夏普技術(shù)領(lǐng)先的人和”，這是大屏君對(duì)這一時(shí)期夏普10代線的評(píng)價(jià)。這樣的背景下，持續(xù)虧損最終掏空了夏普的“家底”和“信心”。最終，夏普10代線“囊入”鴻海系旗下——借助鴻海系的代工能力，也實(shí)現(xiàn)了更好的產(chǎn)能消化“途徑”。

    2016年,鴻海的入駐，最好的成績(jī)是“夏普10代線得以有產(chǎn)能全開的機(jī)會(huì)”。大屏君查詢到的媒體報(bào)道顯示，在上一輪面板業(yè)緊缺中，夏普10代線月投入玻璃基板高達(dá)8.5萬片，超過了原始規(guī)劃的8萬片產(chǎn)能。但是，自2016年之后，夏普10代線依然無法說“經(jīng)營(yíng)上”成功了。因?yàn)檫@之后的數(shù)年中，這條線依然是虧損、盈利年份參半。

    更為重要的是，近5年來我國(guó)大陸地區(qū)5條10.5/11代線崛起，夏普10代線此前的技術(shù)性優(yōu)勢(shì)也已經(jīng)不存在。在結(jié)合日本面板制造業(yè)日漸凋零，多數(shù)工廠不斷關(guān)閉、下游直接需求的終端產(chǎn)業(yè)鏈幾近枯萎，制造成本依然高于我國(guó)大陸和臺(tái)灣地區(qū)等因素影響，其在2022年的“面板業(yè)十年來最大砍單潮下”率先“瀕臨停工”不足為奇。

    實(shí)際上，這是一條“命運(yùn)多艱”的生產(chǎn)線。不僅從2009年投產(chǎn)就沒有為夏普賺到多少錢，更是成為壓倒夏普的最大稻草。尤其是在今天，日本顯示面板業(yè)幾乎完成了“去產(chǎn)能”過程，作為最后具有標(biāo)志性的獨(dú)苗，夏普10代線未來命運(yùn)必然更為坎坷。

    從領(lǐng)導(dǎo)者到退出者，日本面板業(yè)過去的10年

    作為日本面板產(chǎn)能中最后的驕傲，夏普10代線的“暫時(shí)瀕臨停產(chǎn)”是不是一個(gè)可逆的過程，現(xiàn)在高度存疑。

    一方面，全球面板業(yè)的產(chǎn)能競(jìng)爭(zhēng)、技術(shù)競(jìng)爭(zhēng)、成本競(jìng)爭(zhēng)都不站在夏普10代線這一側(cè)。夏普10代線的訂單多少都存在著客戶方“分擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)”、“培育競(jìng)爭(zhēng)供給者”的“恩賞”結(jié)構(gòu)。另一方面，全球顯示面板的投資和技術(shù)已經(jīng)從液晶轉(zhuǎn)型向oled。不僅小尺寸上OLED產(chǎn)品持續(xù)擴(kuò)張，早已拿下半數(shù)手機(jī)需求，并進(jìn)入IT面板供應(yīng)鏈，更是有LG、三星、京東方在TV面板上的不斷努力。

    大屏君認(rèn)為，顯示面板業(yè)是一個(gè)典型的技術(shù)密集、資金密集、產(chǎn)能密集、下游需求密集的產(chǎn)業(yè)。這方面日本孤零零的夏普10代線實(shí)在是不占優(yōu)勢(shì)。特別是這一輪的行業(yè)低谷，會(huì)持續(xù)多久依然是未知數(shù)�！�—上一輪美國(guó)金融危機(jī)-歐洲債務(wù)危機(jī)過程中，也是日本面板業(yè)從“全球領(lǐng)先向二線參與者滑落的關(guān)鍵期”，而這一輪歐美加息和緊縮帶來的影響，是不是成為日本面板業(yè)徹底告別“核心制造”，轉(zhuǎn)而只保留上游設(shè)備和少數(shù)關(guān)鍵材料的轉(zhuǎn)折點(diǎn)，值得高度重視。

    同時(shí)，大屏君可以大膽推測(cè)：一旦日本產(chǎn)業(yè)界失去了面板制造這個(gè)支點(diǎn)，在韓國(guó)和我國(guó)大陸地區(qū)面板產(chǎn)業(yè)也在向上游設(shè)備和關(guān)鍵材料進(jìn)軍的背景下，日本面板產(chǎn)業(yè)的上游技術(shù)優(yōu)勢(shì)也不可能長(zhǎng)期保持——或者這一輪的面板行業(yè)過剩危機(jī)，會(huì)成為日本面板整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈“最后的里程碑”。

    從十年前，先鋒、東芝、日立、松下、夏普等眾多面板行業(yè)參與巨頭，到5年前夏普10代線賣身，其它品牌世代線紛紛關(guān)停，再到目前夏普10代線產(chǎn)能下降到量產(chǎn)以來的最低水平……凸顯了行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的殘酷，甚至是慘烈！大屏君覺得，這也提醒今天正處于蒸蒸日上的我國(guó)面板產(chǎn)業(yè)，必須居安思危、必須具有多種風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)、必須持續(xù)奮斗，不斷前進(jìn)！

    歷史最低，新線還有戲嗎

    根據(jù)Omdia的追蹤報(bào)告，2022年6月和7月，顯示面板制造商每月的產(chǎn)能利用率預(yù)計(jì)將分別降至設(shè)計(jì)產(chǎn)能的70%和69%，創(chuàng)十年來最低值。這其中當(dāng)然也包括夏普10代線這條瀕臨停產(chǎn)的線。

    但是，與個(gè)別線的生死存亡相比，目前業(yè)內(nèi)更為關(guān)注的是這一輪危機(jī)到底會(huì)持續(xù)多久。眼下比較多的觀點(diǎn)是至少會(huì)持續(xù)到2023年——即不是停產(chǎn)一、兩個(gè)月能解決問題的（這話大屏君最不想應(yīng)驗(yàn)在夏普10代線上）。甚至，不排除，處于成本高位的生產(chǎn)線，如上一輪美國(guó)金融危機(jī)-歐洲債危機(jī)期間那樣，持續(xù)走不出低谷。

    同時(shí)，在目前的情況下，業(yè)內(nèi)預(yù)計(jì)的新線投入恐更加受到“影響”。例如夏普-群創(chuàng)此前計(jì)劃在美國(guó)的10代線，可能變得更為艱難、我國(guó)臺(tái)灣地區(qū)的友達(dá)計(jì)劃投資的8.6代線也可能會(huì)延后、臺(tái)系面板業(yè)在印度計(jì)劃的10代線（這條線本就‘影子最淡’），暫時(shí)恐不會(huì)再被提及。至于年初提到的夏普10代線獨(dú)立上市構(gòu)想，更將無法實(shí)施。但是，另一方面，三星、京東方很可能加速向下一代的OLED TV等次世代技術(shù)升級(jí)，以通過對(duì)現(xiàn)有液晶技術(shù)的降維打擊，為未來市場(chǎng)做好戰(zhàn)略積淀�！�—顯然在后者的競(jìng)爭(zhēng)中，暫時(shí)沒有夏普10代線什么事。

    綜上所述，夏普10代線依然是全球面板業(yè)的標(biāo)志。十余年前是技術(shù)第一的標(biāo)志，現(xiàn)在則是“競(jìng)爭(zhēng)力脆弱”的標(biāo)志。這條線的處境，讓大屏君頗感悲哀。但是情感的友善無力扭轉(zhuǎn)物理的競(jìng)爭(zhēng)力弱勢(shì)。愿液晶面板業(yè)早日走出這輪危機(jī)，也早日完成下一代技術(shù)的升級(jí)。